2025-06-27 22:20:02
2025-06-26 22:18:49
2025-06-25 22:19:00
moomoocat 2025-06-25 22:19 北京
昨天的文章发出后，关于伊朗和美军各报战果那一段...有很多网友划线评论里提出了疑问，伊朗老百姓能不能上网获取信息？
这也引起了我的好奇，就去搜了一下信息，呃，伊朗从2011年开始搞了一个“清洁网络”计划，百科有专门的词条。简单说就是国内局域网来替代全球网，境外网络会屏蔽像谷歌、脸书、推特这些西方平台，只能访问政府批准允许的网站。
伊朗网民的所有注册都是实名制，这样方便网络警察实施深度包检测（DPI）技术监控流量。
然后就是6月13日以色列冲突后，伊朗以“防止敌人滥用通信网络”为由，实施全国互联网临时管制，netblock监测到伊朗网民的对外流量短时间内骤降90%+，他们已经无法访问境外网络。
目前伊朗唯一能访问外网的只有starlink（星链）的用户，这个让我蛮意外的，马斯克竟然开放了伊朗地区的服务，但星链太贵了，每个月120-150美元，对于每年人均GDP5000美元左右的伊朗人来说难以承受。
写到这想起了我前几天说过的那个理论，权力的根源是对信息的掌控，你们自己品。
……
今天A股成交1.6万亿，注意，站上了1.5万亿的准牛市及格线，不过离真牛市的2万亿标准还差不少。各大指数涨势喜人，这两年最拉垮的创业板指一反常态暴涨3%，其它几个大盘指数也都在1%以上，上证指数创2025年新高。
但我注意到今天的市场中位数表现要弱一些，只有+0.66%，这说明今天市场主多的是含权量更高的大盘股，这和此前一直由小微盘股主导的行情不一样。
涨幅排名前二的非常罕见的竟然是多元金融、证券，多元金融主要是信托、期货这些，和证券板块一起都是过去几年被主流行情抛弃掉的板块，但今天因为一个消息大爆发了。
国泰君安国际获得香港证监会批准，升级了证券交易牌照，之后可以提供虚拟币交易服务。受这个消息刺激，国泰君安国际今天一张暴涨198%，直接引爆了香港券商板块，因为情绪过于激动，影响力从h股渗透到a股，终于把a股的非银金融也拉爆了。证券etf（512880）大涨5.37%，创2025年新高。
这里给读者解释一下，通常券商名字后面加一个“国际”的，都是离岸分公司，服务离岸市场业务的。像这次的国泰君安国际就是设在香港的国泰君安子公司。
这次升级后的牌照是虚拟币交易服务，范围不仅仅包括稳定币，也包含了比特币、以太坊之类的加密币，算是彻底打通虚拟币交易的市场，这是中资券商里第一个吃到螃蟹的机构。不过可以想见在接下来的时间里，其它中资券商的离岸公司也都会陆续申请牌照升级，所以虚拟币交易业务会有越来越多的机构入场。
但是，服务对象是不会包含大陆用户的，我都不需要去查公告，常识判断。
另外证券板块在金融行业里也有一定的补涨需求，银行板块去年+38%，今年+16%，保险板块去年+37%，今年+5.5%，证券板块去年+22.6%，今年+0%，明显落后于前两个，所以只要有合适的契机资金会去炒一下，毕竟它有足够的空间。
应该说目前的形势是2025年迄今为止最好，可以期待挑战一下3500的整数关口，要是这次还上不去的话，后面8月份关税谈判窗口期一到，就又会陷入泥潭里挣扎，时不我待，今年吃肉喝汤就看接下来这20天。
……
1、散瓶飞天茅台在个别平台上已经跌破1800元，呈加速下跌趋势，我之前就有过判断，有较大可能会跌到官方零售价附近寻找支撑，也就是1499元。飞天茅台本身是不愁卖的，即便跌破1800元也还是有溢价，但茅台在整体销售策略上是把飞天茅台作为捆绑的利益来搭配销售一些不太好卖的系列酒。比如你认购20-30%的飞天茅台，就要接受剩下70-80%茅台旗下其它品牌的酒，等于是用飞天茅台的溢价去补贴了其它酒。一旦飞天茅台的溢价跌到零，这个策略就不好使了。
2、今天兵装重组概念暴涨8.6%，这个之前写过，就是东安、长安、长城等7家国资公司要重新划分派系了，当时也没想到这么个事能炒这么厉害，仅6月份就涨了25%。
3、刚看到弹出来的新闻，纳斯达克100指数，就几分钟前，刷新历史新高，历史新高呀，4月出砸那个大坑的时候很多人还担心美股完了，这过去还没3个月，又史高了。还记得我之前说的那句话吗，美股-10%抄底有好有坏，-20%抄底值博率高，-30%大胆买。
我这次双维度抄底买了一些仓位，但中间看到巴菲特腾了那么多现金仓位出来，抄底节奏放慢了，最终只抄到了理想的1/3仓位，哈哈哈盈亏同源了。就还行吧，加上之前底仓有赚就好，有赚就好
4、小米新出的suv车型明天发布，我觉得车价大概会在25万左右，超过30万不符合雷军做事的风格，也会让市场觉得没意思，但低于20万也确实不科学。哦对了，这几天网上有个八卦，说小米某总监包养200名女大学生，我一看这标题就不靠谱，先不说包养200个大学生需要多少钱，问题是这么做不划算，还不如走零售。
我找小米的朋友问了一嘴，他说那个人不是小米员工，假的，至于小米总监的收入，百万左右，看具体业务部门有波动，这钱养家糊口藏点私房钱包2个都费劲，更别说200个。
今晚舅酱。
2025-06-24 22:21:00
moomoocat 2025-06-24 22:21 北京
今天一早醒来，大概是6点左右，看到特朗普宣布伊以同时接受了全面停火方案。
有点小意外，但也不算很意外。以色列和美国的战略目的已经达到，该炸的炸了，该毁的毁了，想杀的也都杀了，后续不打算推翻现任伊朗政权，那确实没必要打。
在特朗普宣布停火之前，伊朗在0点-6点之间向美军基地发射了两轮导弹，7枚+12枚，伊朗对国内民众宣称造成了毁灭性打击，美军说拦截了18枚，有一枚掉跑道上了，没爆炸。
伊朗在攻击之前通知了“友好国家”卡塔尔，提醒对方疏散国民，卡塔尔当然是转头就和美军说了，这种“表演型报复”之前已经走过好几轮，各方都轻车熟路，伊朗也不希望失手把美国人打死了不好交代。
至于特朗普宣布的停火协议，我换算成北京时间说一下，就是周二12点-24点是伊朗停火12小时，接下来24点到周三的12点是以色列停火12小时，然后战争结束，全面停火。
我估计你们白天陆陆续续还刷到一些新闻，以色列和伊朗都指责对方违约，都扬言要进行报复，所以很多人怀疑停火协议会不会破裂。
就我搜集到的信息，伊朗最后一次攻击发生在上午11:30之前，过了12点就再也没有证据或者权威报道，所以可以认为伊朗还是执行了停火协议。至于以色列上午被打后曾经扬言下午打回去，但在美国介入沟通后也选择了让事态冷却。
目前我基本判断伊以的前线保持平静，双方都在沿着停火框架执行。因为只要两边打起来，10分钟内油价、金价、币价必有反馈，价格一直很平静说明没出事。
看起来这场打了12天的战争要结束了。
……
因为宣布停火是在早上开盘之前，所以今天a股一上来就涨，妙的是没有高开留下缺口，就是平开涨上来的。成交1.41万亿，中位数上涨1.85%，本周前两天加起来把上周的坑都填回去了。
因为伊以突然刹车停火，油气板块今天大崩盘，跌了8.5%，这也是没办法的，你搞事件投机就容易出现隔夜风险，谨慎的短线党一般是不会持仓拿过夜的。燃气、石油贸易、港口航运、黄金这几个关联板块跌幅也在2%以上，把上周因为伊以冲突多涨的部分差不多又跌回去了，很公平。
经过这两天的上涨，指数又又又一次回到了震荡区间的上沿，也就是3400+，之前大概有四五次都是被3500点给挡回来，这次看看能不能突破。短期内没有显著利空隐患，和美国的谈判说好了90天缓冲期，从5月12日开始算还有一个多月，时间够，就看a股中不中用了。
……
哦对了，今天在集思录看到一张图觉得很有意思，一定要和你们分享一下。是一个股民从2021年开始执行滚贴水的策略，他买的不多，就一手，大概100万头寸，然后记录下了自己的盈亏波动，以及心路历程。
图片可以点击放大，强烈建议那些对滚期指有兴趣的人看看，这是很好的实操分享。
这位网友是2021年5月26日入场的，这个点位一般般，当时中证500指数是6628点，滚到2022年10月的时候换成了中证1000的IM，最新盈利是18万。
但这个利润真的不好赚，2022年3月第一个坑的时候浮亏17万，之后爬出来，8月份遭遇第二个坑浮亏3万，再爬出来，之后2023年12月第三个坑浮亏30万，咬牙扛住了，没有爆仓。再爬出来，之后2024年8月份遭遇第四个坑浮亏22万，再一次咬牙扛住，爬出来。
他经历的也差不多就是我经历的，只不过我的波动是他的25-30倍，你们可以脑补一下我是什么体验。所以我才那么多次说a股是性价比最低的股市，承受了那么大的波动风险，熬了四年的苦，最终也就勉强挣点钱。
就这，在中国股民里已经算好的了，毕竟跑赢了指数也赚到了钱，你要是投资指数etf的话4年下来还亏15%，这就是中国主流宽基的表现，说这样的股市是谋财害命一点也不过分。反正我现在是一句话都不会劝新人炒股，不值得，不要进场当肥料。
至于那些对滚期指跃跃欲试的人，我觉得这个表格就是很好的风险教育，在a股基本上你预想的最坏情况最后大概率都会发生。
我有一种预感就是做表格的这哥们也看我的文章，我要恭喜你哥们，-30万的至暗时刻让你扛过来了，这种极限承压体验会是你重要的精神财富，以后你都很难被压力击垮
……
还有些篇幅，说说伊朗拥核这件事吧。首先国际社会有一个大的基本原则，就是口号上各个国家平等，实际上强弱有别，根本不可能平等。弱国想要增加自己的博弈筹码，一个捷径就是顶着压力搞自己的核武器。
印度和巴基斯坦都是冷战时期就开始偷偷搞了，一个师承苏联，一个获得了东大的民用技术支持，正式实验前后脚都在1998年，印度是美国在亚太的战略伙伴，所以美国最后点头了。巴基斯坦本来是要受惩罚的，但是2001年911恐怖袭击的时候，美国特别需要他们的帮助，包括最后本拉登就是在巴基斯坦境内被击毙的，你们想吧。所以最后他们也过关了。
至于朝鲜，他们是用苏联遗产，再加上自己拼命努力搞出来的，是个意外。网上一直有说是东大默许，并没有，谁会愿意让自己家门的极端政权拥有核武器？当时对朝鲜的国际制裁，东大投的也是赞成票。不过朝鲜确实占了地理上的很大优势，背靠唯二这个星球上美国也不太敢惹的国家，否则恐怕早就被整死了。
最后就是以色列，明面上说是从美国窃取的技术，但这个世界上谁偷了美国的东西有好果子吃的，甚至还能继续当铁杆盟友，大家心照不宣罢了。
总之每个小国拥核都有各自的机缘巧合，背后起码都有五常级别的支持和纠葛，伊朗地处要害，背后没有大哥罩，就想靠一腔孤勇往前冲搞出核武器，那是不可能的，他们这次的苦头纯属自找的。
舅酱吧。
2025-06-23 22:20:00
moomoocat 2025-06-23 22:20 韩国
今天我看到的最有意思的内容是高盛近期关于中国房产的一篇研报，《China's Demand for New Homes toStay Low》主题是中国住房需求在2025-2030会降至410万套-500万套，比2017年的峰值（2000万套）跌了75%。
一些媒体为了吸引眼球，就说中国住房需求下跌75%，那是和8年前的峰值比，其实2025年中国住房需求已经跌到800-900万套的水平，相较于峰值已经腰斩，从目前的水平再往下跌到410-500万套也不算很夸张。
接下来就是高盛论证为什么得出410-500万套这个数字，你们也听听讲的是不是事实。
首先是人口减少带来的需求减少，90后比80后少4000万，00后比90后少3000万，未来5年买房的主力人群是1995-2005年出生的人。根据高盛的测算2010-2019年人口对房屋的需求是+150万套，而2020-2029年这个数字是-50万套，为什么是负数报告里没解释，可能是要减去死掉的人空出来的房子。2030-2039年年均-140万套。
第二个原因是城镇化率减速，政府目标是2030年城镇化率70%，目前是67%，所以未来5年大概是每年0.5%的速度，这比过去20年要放慢许多。2010-2019年城镇化能带来年均640万套需求，2020-2029降至380万，2030-2039继续降至280万。
报告里说中国农村的老年人比例在2020年就已经超过了41%，已经很难再像从前那样输送大量年轻人。
第三个原因是投资需求下降，报告里提到2019年统计数据房产占中国家庭财富的比例是59%（比我想象的低一些），以及2020年中国房屋空置率就已经达到了20%。这两个都是五六年前的数据，没有更新。
高盛测算投资需求在2021年到达巅峰570万套，在2025-2030这个数字将是-180万套，意思就是投资者群体累计每年要净抛售180万套，2030-2039预测为-120万套。
大致就是这三方面因素，人口减少，城镇化变慢，投资客净抛售，最后算下来就是410万-500万套的估算区间。原报告里还计算了家庭拆分带来的增量、拆迁烦心带来的增量，但我就略过不写了，都包含在最后的结果里了。
再早先的报告里高盛预测过2025年底、2026上半年中国一二线城市房价企稳，2026年逐步恢复交易量，2027年小幅反弹（不到5%）。但这事不是刻舟求剑，他们也会根据市场实际情况更新修正。
无论是机构分析还是国际先例的经验，都对一二线城市抱有信心，不看好小县城房价，你们在家庭配置上有个大致的方向就行。
……
今天a股成交1.12万亿，量能不怎么样，但市场表现还行，中位数+1.3%，差不多把上周五跌的给涨回来了。其实早上开盘还不太好的，周末中东冲突加剧导致了低开，但不到5分钟几个小微盘指数就快速蹿红，通常像这种权重股断后，小微盘领涨的阵型都会有惊喜。
今天涨最好的是能源金属，+5%，原因是刚果金出口禁令延期，他们的钴产量占全球的70%，稀有金属就是这样的，经常某一个国家或者某一个地区占了全球特别高的份额。中国企业像洛阳钼业、华友钴业都在那边有矿场。刚果金政府为了多挣钱，控量逼价，另外在中美之间周旋，希望美国能承诺增加投资。禁令从2月22日开始，一开始说是4个月，现在又要延长3个月。
表现第二的是港口航运+3.66%，这个完全是中东局势推动的，伊朗要封锁的霍尔木兹海峡还不是主要原因，关键是伊朗的小弟胡塞武装又要在曼德海峡那里袭击过往的商船，这里是去往苏伊士运河、欧洲的必经之路，影响要大的多。胡塞武装很擅长利用也门的地理位置打袭扰战，他们甚至敢多次攻击美国的无人机和军舰，因为他们用的武器很便宜，美军不是拦不住，而是自己的导弹太贵，拦一次就亏上百万美元，所以在曼德海峡这里还真没有特别好的办法。
表现第三的是油气开采板块，+3.2%，这个其实是高开低走了，收了个阴线。伊朗封锁霍尔木兹海峡的声势令石油市场担忧，但最终他们真的有没有决心封锁不好说，我去看了菠菜网站的下注，认为伊朗在7月份之前会封锁霍尔木兹海峡的概率有过震荡，最新只有25%，不是很高，所以很可能虚晃一枪，油价后面还是会回落的。
昨天有读者留言问我投资石油有没有好的品种，这个还真没有像黄金那样比较理想的etf，很简单的原因，石油它不像黄金那样易于储存。石油很难实物交割，大家都是炒期货合约，还记得几年前中行原油宝在美国买的期货，被人在最后一刻给干到-40美元的事吗，人家就是吃定了中国银行没有实物交割的能力，就是明晃晃的利用规则割你。
那次出事后，国内投资原油期货的基本都吓破胆了，之后都是投资油气公司的股票为主，这个和油价有强关联，但走势并非完全一样。国内a股的话石油etf（561360），持仓股都是三桶油之类的产业公司。
今天还有固态电池概念表现活跃，原因是美国那边有家公司也在试产固态电池，这是个产业方向，大势所趋，中美的公司都在抓紧时间。
今天a股最惨最惨的依然是白酒板块-1.04%，近百个行业只有它一个绿的，除了基本面萎靡，更重要的还有禁酒令带来的情绪冲击。最近这段时间体制内的已经没人敢喝酒了，而在中国的三四五线城市，体制人员就是最大最重要的主力消费人群，他们不出门吃饭喝酒，中端偏上的餐饮都很危险。
……
最后更新一下伊以的情况，美国白宫确认核设施已经被彻底摧毁，能说这话肯定是让以色列的线人去打听过了。另外以色列还知道伊朗有400公斤60%丰度的浓缩铀转移了，这些物料可以生产1-2枚核弹，以色列没有透露更多细节，但肯定已经在准备计划去搞破坏了。
我本来想去菠菜网站看看这个赌盘，结果没人开，可能是不好判断结果。
今晚舅酱。
2025-06-22 22:12:00
moomoocat 2025-06-22 22:12 北京
我昨晚喝多了回家倒头就睡，大概凌晨4点半的时候醒，也就是差不多的时间特朗普在社交媒体上宣布：美军已经完成了对伊朗地下核设施的空袭，并已将其摧毁。
具体操作是派了多架b2隐形轰炸机，对福尔多（Fordow）、纳坦兹（Natanz）、伊斯法罕（Esfahan）三处核设施投放了6枚巨型钻地炸弹，看起来似乎是每一个目标都投了2枚。
这和前几天我文章提到的细节完全一致，b2、巨型钻地弹、单个目标炸两次，连我都知道的这么清楚，伊朗人怎么可能没防备，他们把核原料转移了，另外核设施里的工作人员也大面积转移了。
这就是这件事里有趣的地方，美国很明显不想把事做绝，他们不是很想重创伊朗，也不想杀太多伊朗人，特朗普一遍又一遍的警告要打击伊朗，其实是在提醒他们该搬的东西赶紧搬，该撤的人赶紧撤。
另外在今天炸完后美国还主动告知伊朗，本次行动完全是美国的计划（和以色列无关），并且不会谋求伊朗政权的更迭。
以美国这几十年的霸道作风，这次揍伊朗已经很文明了，能看出来他们不希望事态扩大升级，伊朗但凡有点眼力价，后续就不会追着美国报复。
因为是在周末动的手，黄金、原油、外汇都休盘没有交易，唯一全年无休的币圈早上那会跌了3-5%，但币圈太小众，影响力没法量化到股市这里。我直觉周一影响不大，但后续要看伊朗的反应，他们挨了揍要给国民一个交代，比较理智的反击就是朝美军基地发射几个导弹，炸几个坑，这件事就翻篇了。
至于伊朗人转移出去的浓缩铀，后续大概率会被以色列破坏，以色列在进攻的第一天就同时杀了9个伊朗核专家，最宝贵的人才都保不住，更遑论一堆物件。
……
今天那尔那茜事件的通报也出来了，之前评论席每天都有人问，我简单总结一下。
她2008年高考的时候户籍还在内蒙呼和浩特，但她中学一直在北京海淀区的十一中（北京top5）念书，最后高考以呼和浩特第八中学应届毕业生身份参加，这个涉及学籍造假了。
内蒙当年就已经有政策防止高考移民，规定户籍+学籍都必须在本地，其中学籍需要在高中实际就读2年以上。
因为那尔那茜户籍在内蒙，所以她可以在内蒙参加高考，但不是高中应届生的身份，而是社会考生的身份。这有差别吗？如果你正常考大学是没有区别的，但像一些特殊专业、特殊批次、特殊学校就有区别了。
比如上戏针对内蒙考生的定向规培招生，就只招应届生，不招社会生，这就是他们家学籍作假的核心动机。
内蒙定向规培生可以降分录取，不到200分，所以之前有谣言说那尔那茜高考179分，假的，这次通报了她的真实成绩，文科449分，艺术专业课87分，这个成绩在艺考生里属于优秀，其实本来不用走定向规培也能去上戏。
只能说路径依赖害人，她的妈妈当年就是走定向规培去的上戏，现在为了多一层保险就给女儿也安排了同样的路径。至于网上说上戏定向规培只招了她们母女两，假的，一共招了十几届，每届都有几十人。
还有一个关注的点在于她毕业后出国读书，没有履行规培生返回内蒙工作的协议，这个其实原则上是允许的，你本科毕业如果继续读硕士、读博士，规培协议就中止了。那尔那茜当时要去挪威读硕士，获得了内蒙相关部门的批准，这事可能桌子底下有猫腻，但表面功夫是ok的。
以上，真正实锤的是学籍造假，这不是小事，因为假学籍会导致定向规培生资格被取消，进而导致她上戏的学历被撤销。但更糟糕的是高考套利的操作踩了教育公平的雷区，路人缘灾难性崩盘，她后面很难再吃演艺这口饭了。
年初刚刚凭借《封神2》事业崛起，就因为聊天节目里说漏嘴了自己是定向规培生，演艺生涯无了。内容行业真高危，一个动作疏忽，一句话说错就炸，现在社会没有原谅机制，知错就死，不用改。
所以你们发现一个趋势没，就是艺人现在除了工作外，都极力避免在社交平台上发言，早年艺人还喜欢自己写帖子，参与公共事件的讨论，现在一个个都缩了，基本上账号只要更新就是广告，没广告就潜水躺平，降低风险。
……
嘿，刚刷到新闻，伊朗议会赞成关闭霍尔木兹海峡，不过最终决定权在国家最高安全委员会手里。
霍尔木兹海峡是波斯湾出海的必经之路，这个条航路每天通行全球约20%的石油和天然气出口，如果伊朗封锁这里，油价短期内可能飙升至100美元以上。
谁手里有油气板块的高兴了，周一又能炒一下。
但伊朗最后敢不敢真的封锁不好说，2019年美军杀死苏莱曼尼的时候也说要封锁海峡，但最后没有执行。因为伊朗自己60%的石油出口也走这里，封锁海峡等于自断财路，另外会彻底外交孤立，引起全球谴责，到时候美军再打过来就更加理直气壮。
我这几天因为中东这档子事亏了不少钱，真烦呀，隔三差五出来搞一下的。能不能都别怂，硬碰硬做个了断啊。
今晚舅酱。
